Курс "Банковское дело и финансы" состоит из 7 разделов и рассчитан на 7 недель обучения. Каждый раздел содержит в среднем от 4 до 5 видео-лекций и завершается тестовым заданием. В рамках курса мы обсудим, зачем нужны банки. Рассмотрим их основные функции, поговорим о финансовой отчетности банков: отчете о прибылях и убытках и балансе банка, после чего перейдем к кредитным и депозитным операциям. Мы изучим характеристики банковских кредитов, займов и альтернативные формы финансирования. В середине курса мы обратимся к операциям банков на финансовых рынках, после чего перейдем к транзакционным операциям и обсудим основные бизнес модели банков. В заключение курса мы перейдем к практическому финансовому анализу банков: рассмотрим кейсы из российской банковской практики, поговорим о банковских кризисах, используя примеры из недавнего прошлого. В финале курса мы заглянем в будущее банковского бизнеса и обсудим новейшие тренды индустрии.
Комиссионные операции банков
Loading...
來自 Sberbank Corporate University 的課程
Банковское дело и финансы
66 個評分
從本節課中
Комиссионные операции и бизнес-модели банков
Пятая неделя посвящена комиссионным операциям банков и банковским бизнес-моделям. В начале недели мы рассмотрим основные виды комиссионных и транзакционных операций банков, определим характеристики транзакционных операций, опишем их преимущества для банков. Далее мы остановимся на описании работы банковских денежных переводов в России, после чего познакомимся с забалансовыми продуктами с кредитным риском, их видами и характеристиками. Вторая половина недели будет отведена для анализа бизнес-моделей банков, изучения их особенностей, преимуществ и недостатков.
與講師見面
Илья Алексеевич АндросовСFA
Преподаватель Школы финансов Корпоративного университета Сбербанка
Ольга Николаевна Щербаковак.э.н., MRICS
Руководитель Школы финансов Корпоративного университета Сбербанка
[МУЗЫКА] [МУЗЫКА] На этой неделе мы
обсудим третий вид банковских операций — комиссионные операции банков,
после чего сможем перейти к обсуждению банковских бизнес-моделей.
Комиссионные операции банков можно разделить на два вида: во-первых,
это операции, в которых отсутствует кредитный риск,
к ним относятся так называемые транзакционные операции.
Их мы обсудим в этой лекции.
Во-вторых, это забалансовые операции, несущие кредитный риск.
К ним относятся в первую очередь гарантии и аккредитивы.
Их мы обсудим в следующей лекции.
Под транзакционными операциями банков понимаются различные виды услуг по
перемещению денег в физическом и цифровом виде, то есть денежные переводы и платежи.
Последнее чаще всего связано с открытием и обслуживанием расчетных счетов юридических
и физических лиц.
Для физических лиц можно выделить следующие виды транзакционных услуг.
Во-первых, денежные переводы и платежи.
Во-вторых, обмен валюты.
В-третьих, открытие и ведение расчетного счета и осуществление операций с ними.
И в-четвертых, это выпуск и обслуживание платежных дебетовых карт,
относящихся к международным карточным расчетным системам: Visa и Mastercard и
так далее и тому подобное.
Данные услуги, как правило, объединяются в пакетные предложения.
Физическое лицо открывает расчетный счет, оформляет платежную карту,
после чего открывается доступ к остальным видам
транзакционных услуг через интернет-банк и банкоматы.
Предприятиям малого и среднего бизнеса банки также предлагают услуги расчетных
счетов и денежных переводов.
Однако они дополняются услугами,
непосредственно направленными на потребности бизнеса.
Рассмотрим ключевые из них.
Во-первых, расчетно-кассовое обслуживание, то есть оказание услуг по осуществлению
расчетов с клиентами и поставщиками через подключение к IT-системам банка.
Во-вторых, эквайринг, то есть услуги приема платежей по банковским картам.
Ключевыми игроками на рынке являются «Сбербанк», «ВТБ24» и «Русский Стандарт».
До отзыва лицензии в 2013 году вторым крупнейшим игроком на рынке был
«Мастер-Банк».
В-третьих, это инкассация — услуги по перевозке наличных из касс.
Здесь нужно отметить уникальную черту российского рынка инкассации.
На нем активно представлены коммерческие банки,
хотя основным игроком является дочерняя структура ЦБ — «РОСИНКАС».
На рынках развитых стран бо́льшая часть услуг по инкассации оказывается
частными специализированными корпорациями.
Корпоративным клиентам банки оказывают все те же услуги,
что и предприятиям малого и среднего бизнеса,
однако они дополняются более сложными услугами по управлению ликвидностью,
информационными услугами, которые особенно актуальны для крупных корпораций,
организованных в виде холдингов.
Например, банк может оказывать услуги по оптимизации использования денежных средств
внутри холдинга через консолидацию счетов дочерних компаний.
Эта услуга называется «кэш-пулинг».
Примером информационных услуг является помощь холдинга в
составлении управленческой отчетности на основе знаний обо всех осуществляемых
внутри него платежах.
Транзакционные операции могут приносить банку не только комиссионный доход,
но также предоставлять два типа бизнес-преимуществ.
Во-первых, транзакционные операции являются источником уникальной информации
о клиентах, которую можно использовать во многих приложениях, например,
для оценки риска при выдаче кредитов.
По сути, если банк видит все транзакции клиента — где, как и сколько он тратит
деньги, то он может знать о нем даже больше, чем сам клиент знает про себя.
Во-вторых, транзакционные операции зачастую являются отправной точкой для
развития деловых отношений с клиентом.
Они позволяют в дальнейшем осуществлять перекрестные продажи более маржинальных
продуктов, например, кредитов.
Транзакционные операции также обладают рядом важных финансовых характеристик,
которые необходимо знать для понимания того,
как работают рыночная конкуренция и ценообразование в этих сегментах.
Во-первых, транзакционные операции сами по себе не несут финансовых рисков,
благодаря этому развитие транзакционного бизнеса при прочих равных повышает
финансовую устойчивость банка.
Также это означает, что для увеличения объема транзакционных операций,
не требуется предварительно наращивать капитал.
Наконец, транзакционные операции могут выглядеть значительно менее маржинальными
по сравнению с кредитами.
Однако, если вычесть из маржи по кредитам все издержки,
связанные с покрытием рисков,
то итоговая маржинальность транзакционных продуктов и кредитов может сравняться.
На развивающихся рынках с высокой инфляцией, как, например, в России,
процентная маржа по кредитам обычно является настолько большой,
что транзакционные продукты являются менее привлекательными по сравнению с кредитами
даже после учета риска.
На развитых рынках процентная маржа значительно меньше.
Поэтому в бизнес-модели европейских и американских банков наблюдается устойчивый
рост роли транзакционных продуктов.
Во-вторых, если в рамках оказания транзакционных услуг банк открывает
расчетные счета для клиентов, то доступ к дешевому фондированию с этих счетов
обязательно должен учитываться при оценке экономической эффективности этих услуг.
В отдельных случаях доступ к фондированию является основным источником прибыли от
продажи соответствующих услуг.
Неплохой иллюстрацией здесь являются зарплатные проекты: договоренности между
банком и каким-либо юридическим лицом о переводе зарплат его сотрудников на счета
и расчетные карты в банке.
Зарплатные проекты всегда сопряжены с существенными издержками для банков.
Это могут быть открытия самих счетов, выпуск карт,
а также еще установка банкоматов.
Данные проекты далеко не обязательно являются платными для клиента или требуют
перекрестной покупки других услуг банка, например, расчетно-кассового обслуживания.
Как видно на схеме,
полученной по результатам опроса аналитической компании Markswebb Rank &
Report в 2017 году многие крупные банки делают зарплатные проекты бесплатно.
При этом они достигают их самоокупаемости за счет доступа к дешевому фондированию и
перекрестным продажам.
Чтобы закончить тему транзакционных операций банков,
нужно обсудить финансовый механизм денежных переводов между банками.
Если денежные переводы осуществляются между двумя клиентами одного банка,
то механизм является тривиальным.
Банк списывает деньги со счета отправителя и записывает на счет получателя.
Если отправитель и получатель являются клиентами разных банков,
то перевод осуществляется через систему корреспондентских отношений.
Банки договариваются об осуществлении платежей друг другу,
открывая друг в друге корреспондентские счета.
Мы уже видели эти счета,
когда обсуждали структуру баланса банка на второй неделе курса.
Корреспондентские счета нашего банка в других банках отражаются в активах,
так как являются фактически кредитами и называются «ностро»
от итальянского «наш счет».
Корреспондентские счета других банков в нашем банке отражаются в пассивах и
называются «лоро», также от итальянского «их счет».
Перевод денег клиента банка А клиенту банка
Б может быть осуществлен двумя способами.
Во-первых, это может быть одновременное списание средств со счета-ностро банка А и
счета-лоро банка Б, если на этих счетах имеются средства в необходимом объеме.
При этом баланс банка А сокращается,
и происходит как бы погашение кредита банка А от банка Б.
И самое важное, при этом не происходит перевода средств между банками.
Второй вариант — это одновременное зачисление средств
на счет-ностро банка Б и счет-лоро банка А.
При этом баланс банка Б увеличивается,
и происходит как бы выдача кредита банка А банку Б.
В этом случае опять же не происходит перевода средств между банками.
Существуют, конечно, варианты осуществить такой перевод с реальной передачей
средств от банка А банку Б, однако это затратно, и банки стараются избегать
подобной практики, используя для перевода баланс только одного банка.
Отметим, что в корреспондентских отношениях каждому банку выгодно,
чтобы у него держали как можно больше средств на корреспондентских счетах,
так как для него это является источником дешевого фондирования.
С другой стороны,
держать деньги на корреспондентских счетах в других банках невыгодно,
так как деньги в данном случае не приносят процентный доход, но одновременно с этим
присутствует еще и кредитный риск дефолта банка-корреспондента.
Из-за этого банки в целом стараются минимизировать размеры корреспондентских
счетов, что достигается благодаря системам отложенных нетто-расчетов,
или системам платежного клиринга.
Рассмотрим, как он работает.
Так как клиенты разных банков регулярно пересылают деньги друг другу,
то целесообразно отражать на корреспондентских счетах не все
транзакции, а только чистый остаток в конце операционного дня.
В отношении чистого остатка можно обойтись без передачи денежных средств,
а воспользоваться корреспондентскими счетами в Центральном банке,
которые открыты у всех банков.
Получается ситуация,
полностью симметричная ситуации перевода денег между двумя клиентами одного банка.
Если один банк хочет передать деньги другому,
то он может просто сделать запрос Центральному банку на списание средств с
его корреспондентского счета и зачисление на корреспондентский счет другого банка.
Так функционирует финансовый механизм межбанковских переводов.
Разумеется, в денежных переводах существует множество сугубо операционных
аспектов, главным из которых является организация системы передачи запросов
на переводы между банками.
Таких систем существует множество как внутринациональных, так и международных.
Например, в России банки активно используют систему электронных денежных
переводов БЭСП, принадлежащую Центральному банку.
А наиболее важной международной системой межбанковских переводов
является система SWIFT.
Важно понимать, что системы передачи запросов на переводы не влияют на их
финансовые механизмы, которые теоретически могут осуществляться и без них.
Например, когда в 2014 году страны Запада вводили санкции против России,
активно обсуждалась тема отключения России от SWIFT,
как было сделано с Ираном в 2012 году.
Возникли жаркие дискуссии,
что это сделает невозможными межбанковские переводы с участием российских банков.
На самом деле, SWIFT — это электронная система передачи запросов на переводы.
Но в отсутствие SWIFT банки также могут пересылать деньги,
договариваясь о переводах по телефонной связи или по электронной почте.
Однако это, конечно, же потребует больше времени и денег.
Подведем итог.
Вывод № 1: транзакционные операции приносят не только комиссионный доход,
но также служат источником уникальной информации о клиентах и потенциальных
перекрестных продаж.
Вывод № 2: при анализе финансовой эффективности транзакционных операций,
необходимо учитывать отсутствие в них финансовых рисков, а также то,
что многие типы этих операций дают банкам доступ к дешевому фондированию.
Наконец, вывод № 3: с точки зрения финансов, межбанковские платежи и
переводы построены на использовании корреспондентских счетов банков друг у
друга и в Центральном банке, а также на идее использования клиринговых систем.
[МУЗЫКА]
[МУЗЫКА]
